Есть ли смысл инвестировать в робототехнику? С одной стороны, из-за пандемии сложилась чрезвычайная ситуация, когда роботы стали как никогда актуальными. С другой – экономический кризис, вызвавший недостаток средств на модернизацию.
Робототехника считалась одной из самых интересных отраслей для инвестирования в течение последних 10 лет. Роботы активно внедрялись в самые разные секторы экономики: сферу услуг и здравоохранение, транспортную и автомобильную области, сельское хозяйство и горное дело, оборонную и аэрокосмическую промышленность.
Тест на прочность
Доказательством тому служат итоги 2018-2020 гг., когда индекс S&P 500, включающий в себя акции 500 наиболее капитализированных компаний США, уступил в плане доходности 31% индексу Nasdaq CTA Artificial Intelligence & Robotics, который отслеживает компании, занимающиеся искусственным интеллектом и робототехникой.
Огромную роль здесь сыграла пандемия, ставшая трамплином для ускорения темпов их развития. В разных странах мира часть опасной и грязной работы легла на роботизированную технику. К примеру, дроны занимались дезинфекцией воздуха, автоматизированные курьеры разносили продукты и лекарства населению, манипуляторы брали анализы для ПЦР-исследований. В России в качестве примеров использования инновационных технологий в этот период можно назвать цифровые платформы, востребованность которых многократно возросла из-за перехода на дистанционное обучение и удаленную работу, а также сайты-агрегаторы при заказе еды, вендинговые автоматы и автоматизированные системы оплаты покупок в магазинах.
На первый взгляд, колесящий по улицам робот-курьер и интернет-ресурс для проведения онлайн-конференций – совершенно разные вещи. Тем не менее, тот и другой представляют сектор робототехники (sta) из-за своего соответствия ее основным критериям:
- ощущение (sense) – способность воспринимать окружающий мир с помощью сенсоров;
- мысль (think) – умение интерпретировать сигналы, получаемые через сенсоры;
- действие (act) – возможность воздействовать на физический мир любым результативным способом.
А главное, оба созданы для того, чтобы сделать существование людей комфортнее, а труд – безопаснее, эффективнее и дешевле. Над этим работают миллионы ученых, и результаты их деятельности в разных сферах экономики впечатляют. В ближайшие несколько лет, по прогнозам экспертов, список роботов, запрограммированных на выполнение домашних хозяйственных работ, увеличится на 400%. Армия сельскохозяйственных и животноводческих роботизированных устройств обещает вырасти на 50%. Рынок роботов для горнодобывающей промышленности будет расширяться на 27% в год.
Промышленная революция
Все это дает основание говорить об очередной промышленной революции, или Индустрии 4.0. Если предыдущая, ознаменованная внедрением электроники и информационных технологий, изменила в основном производство, то Индустрия 4.0 с ее искусственным интеллектом и роботизацией трансформирует все сферы, включая нашу повседневную жизнь. В частности, в российском Атласе профессий на 2030 г. сказано об исчезновении 57 профессиональных позиций, в том числе журналистов, юрисконсультов и бухгалтеров, и появлении 186 совершенно новых – таких как кибертехник умных сред и проектировщик 3D-печати в строительстве.
Казалось бы, не доверять прогнозам оснований нет, ведь в настоящий момент в России робототехникой занимаются более 70 компаний.
У нас действительно есть масса творческих людей, обладающих компетенциями в таких связанных с ней направлениях, как мехатроника и микроэлектроника, информатика и бионика, искусственный интеллект и распознавание образов, искусственные нейронные сети и т.д.
Но одно дело – придумать идею и реализовать ее в опытном образце, и совсем другое – продать и пустить в большое плаванье.
Последнее же затруднительно в стране, где труд человека ценится куда дешевле дорогостоящих машин. В результате плотность роботов на 10 000 работников остается в РФ крайне низкой. Так, в 2018 г., по данным Международной федерации робототехники (IFR), их количество равнялось 5. Тогда как в Сингапуре уже трудился 831 робот, в Южной Корее – 774, в Германии – 338, в Японии – 327, в США – 217.
Определяющие факторы
В Китайской Народной Республике на тот момент насчитывалось 140 роботов на 10 000 работников. Неплохая картина на общем фоне, однако власти страны этим обеспокоились и срочно приняли меры, чтобы масштабно модернизировать производство и догнать промышленно развитые страны. В итоге сегодня среди всех продаваемых в мире единиц роботов около 37% приходится на долю Поднебесной.
1. Именно Китай считается лидером в робототехнике, и это надо учитывать всем, кто собирается в нее инвестировать.
Другой важный момент в данных инвестициях – цикличность развития отрасли. Взлеты, застои и падения на пути робототехники напрямую связаны с экономической ситуацией в стране и мире. Очевидно, что во время кризисов предприятия сосредоточены на сохранении имеющихся мощностей, поэтому не станут тратиться на модернизацию производственного процесса и робототехнику.
2. Экономические кризисы происходят, как правило, с периодичностью в 7–10 лет, поэтому инвестор должен быть готов к цикличности отрасли и переменчивой ситуации с ценными бумагами в долгосрочной перспективе.
Третий фактор, влияющий на результаты инвестирования в робототехнику, касается конкретной сферы ее применения. По мнению экспертов, в центре внимания находятся транспортная отрасль в целом и автомобильная в частности.
Что неудивительно, ведь машины с автопилотом уже стали реальностью, а к 2025 г. чистая прибыль от внедрения соответствующей технологии может составить от $200 млрд до $2 трлн. Актуальна и военная промышленность, так как трудно представить оборону страны без новых технологий робототехники и систем искусственного интеллекта.
Как доказательство: около 80% роботов в военном секторе являются дронами. В финансовом секторе у робототехники также большое будущее. Известно, что роботизированные аналитики и автоматические системы для торговли способны выполнять колоссальный объем работы, сравнимый с трудом 140 млн людей.
3. Сфера применения робототехники должна учитываться инвестором, рассчитывающим получать стабильный пассивный доход от своих инвестиций.
И, наконец, нас интересует способ инвестирования в робототехнику. По большому счету, их два.
I. Покупка акций конкретной компании на фондовом рынке, если акции торгуются на биржах, или на внебиржевом рынке. В первом случае надо зарегистрироваться у брокера, то есть специального посредника на бирже, во втором – напрямую обратиться в компанию.
К числу интересующих нас компаний относятся те, которые производят либо непосредственно роботов, либо комплектующие к ним. К примеру, японский производитель Fanuc Corp и шведско-швейцарский ABB Ltd специализируются на промышленных роботах, а американский iRobot – на роботах-саперах и разведчиках.
II. Покупка бумаг ETF, как называют биржевые фонды. Этот способ инвестирования предоставляет инвестору возможность владеть частью ценных бумаг сразу множества разных компаний в области робототехники, автоматизации и искусственного интеллекта.
Так, фонд ROBO Global Robotics & Automation ETF содержит акции 94 известных компаний, работающих в 14 странах мира. Фонд The Global X Robotics & Artificial Intelligence ETF ориентирован на компании, способные в будущем извлечь выгоду из более широкого применения робототехники и искусственного интеллекта. Фонд First Trust NASDAQ Robotics и Artificial Intelligence ETF делает ставку на компании, которые классифицируются как вспомогательные подразделения, заинтересованные стороны или активаторы в области искусственного интеллекта и робототехники.
Таким образом, робототехника прочно вошла в нашу жизнь и может быть весьма прибыльным для инвесторов делом, особенно в долгосрочной перспективе. Главное – учесть все факторы, влияющие на уровень доходности инвестиций, и сопоставить подходящие варианты. К счастью, выбирать есть из чего, иначе бы о IV-й промышленной революции речи не шло.